El ministro de Economía, Luis Caputo, anunció este miércoles un nuevo programa destinado a impulsar el crédito hipotecario en la Argentina mediante la utilización de recursos del Fondo de Garantía de Sustentabilidad (FGS) de la ANSES.
La iniciativa contempla la movilización de hasta $2 billones, equivalentes a aproximadamente US$1.500 millones, que serán puestos a disposición de los bancos para financiar exclusivamente préstamos destinados a la compra de viviendas.
🏠 El objetivo del Gobierno es ampliar la oferta de créditos hipotecarios y facilitar el acceso a la primera vivienda, en un contexto en el que el financiamiento de largo plazo continúa teniendo una participación reducida dentro del sistema financiero argentino.
🏦 Cómo funcionará el nuevo programa de créditos hipotecarios
Durante una conferencia de prensa, Caputo explicó que uno de los principales obstáculos para el crecimiento del crédito hipotecario es la diferencia entre los plazos en los que los bancos reciben los depósitos y aquellos en los que necesitan prestar el dinero.
“Reciben depósitos a corto plazo y tienen que prestar a largo plazo”, explicó el ministro.
Para intentar resolver esa dificultad, el Gobierno utilizará recursos disponibles en el FGS de la ANSES, que actualmente tiene entre sus alternativas de inversión la posibilidad de realizar colocaciones a plazo fijo.
Con el nuevo mecanismo, el FGS subastará plazos fijos entre los bancos con vencimientos de uno y cinco años. Las entidades financieras que accedan a esos recursos deberán utilizarlos exclusivamente para otorgar créditos hipotecarios.
💰 El programa tendrá inicialmente un monto total disponible de $2 billones, mientras que la primera licitación será considerablemente menor.
📊 Qué tasas deberán pagar los bancos
El esquema establece diferentes condiciones dependiendo del plazo por el que las entidades financieras reciban los fondos.
Para las colocaciones a un año, los bancos deberán pagar como mínimo una tasa de UVA + 2,5%.
En el caso de las colocaciones a cinco años, la tasa mínima será de UVA + 4,5%.
A partir de ese fondeo, las entidades podrán ofrecer créditos hipotecarios a los clientes, aunque tendrán un límite: la tasa de los préstamos no podrá superar UVA + 7,5%.
De esta manera, el Gobierno busca establecer un techo sobre el costo financiero de los créditos que se otorguen utilizando los recursos provenientes del programa.
🏡 Quiénes podrán acceder a los nuevos créditos hipotecarios
Los fondos estarán destinados a créditos para la adquisición de la primera vivienda.
Los préstamos deberán tener un plazo mínimo de 15 años y podrán alcanzar un monto máximo equivalente a 150.000 UVA por operación.
El dinero obtenido por los bancos no podrá utilizarse para otros destinos financieros o comerciales.
🔎 El Banco Central de la República Argentina (BCRA) será el encargado de controlar que los recursos efectivamente sean destinados a créditos hipotecarios y que las entidades cumplan con los plazos establecidos.
📅 Cuándo será la primera licitación
La primera licitación está prevista para la próxima semana y tendrá un monto de $200.000 millones.
La operación será supervisada por el Banco Central y se realizará mediante el Sistema de Operaciones Electrónicas (SIOPEL).
Una vez adjudicados los fondos, el BCRA deberá auditar a las entidades financieras para comprobar que el dinero sea canalizado hacia préstamos hipotecarios bajo las condiciones establecidas por el programa.
La medida había sido anticipada previamente por Caputo y terminó de tomar forma en los últimos días como parte de la estrategia oficial para reactivar el financiamiento y estimular sectores vinculados con la construcción y el mercado inmobiliario.
👨👩👧👦 El Gobierno calcula que podrían acceder unas 17.000 familias
Caputo sostuvo que el programa podría permitir que alrededor de 17.000 familias accedan a una solución habitacional.
El cálculo parte de considerar que los bancos suelen financiar aproximadamente el 70% del valor de una propiedad, mientras que el comprador debe aportar el porcentaje restante.
Como ejemplo, el ministro señaló que, con los valores actuales, un crédito equivalente a aproximadamente US$100.000 a 30 años tendría una cuota inicial cercana a los $865.000 mensuales.
Para acceder a un préstamo de esas características, el grupo familiar debería acreditar ingresos netos superiores a los $3,4 millones mensuales, según las estimaciones presentadas por Economía.
Esto implica que, pese al nuevo fondeo, el nivel de ingresos continuará siendo uno de los principales filtros para acceder a los préstamos, especialmente para los hogares que busquen financiar propiedades de mayor valor.
💵 Créditos hipotecarios UVA: qué hay que tener en cuenta
Los nuevos préstamos estarán denominados en UVA (Unidad de Valor Adquisitivo). Esto significa que tanto el capital adeudado como las cuotas evolucionan en función de la actualización de esa unidad, vinculada con la inflación.
Por ese motivo, una tasa de UVA + 7,5% no equivale a una tasa fija nominal del 7,5% anual en pesos. Al componente de actualización por UVA se suma el interés establecido por el banco.
En escenarios de inflación elevada, las cuotas expresadas en pesos pueden aumentar de manera significativa. Por eso, además de evaluar la cuota inicial, los potenciales tomadores deberán analizar su capacidad para sostener el préstamo durante períodos prolongados.
📌 El plazo mínimo establecido por el Gobierno será de 15 años, aunque las entidades podrán ofrecer períodos superiores dentro de las condiciones del programa.
🏗️ El Gobierno también busca impulsar la construcción
Caputo vinculó la nueva línea hipotecaria con otras modificaciones anunciadas recientemente para el sistema financiero.
El ministro recordó que los bancos podrán destinar una parte de sus depósitos en dólares al financiamiento de personas jurídicas, bajo determinadas condiciones.
“De esta manera atacamos la oferta como la demanda”, señaló.
La intención oficial es generar un circuito en el que, por un lado, los desarrolladores inmobiliarios tengan mayores posibilidades de acceder a financiamiento y, por otro, las familias encuentren una oferta más amplia de créditos para comprar las propiedades.
El Ejecutivo apuesta así a que el crédito hipotecario contribuya no solamente al acceso a la vivienda, sino también a dinamizar la construcción, el mercado inmobiliario y diferentes actividades relacionadas con ambos sectores.
🔑 Las claves del nuevo crédito hipotecario anunciado por Caputo
El programa tendrá disponibles $2 billones, mientras que la primera licitación será por $200.000 millones. Los bancos podrán obtener fondos del FGS de ANSES mediante colocaciones a uno y cinco años y deberán destinarlos exclusivamente a créditos hipotecarios para primera vivienda.
Las entidades pagarán tasas mínimas de UVA + 2,5% a un año y UVA + 4,5% a cinco años, mientras que los préstamos a los clientes tendrán una tasa máxima de UVA + 7,5%.
Los créditos deberán otorgarse por un plazo mínimo de 15 años, tendrán un máximo equivalente a 150.000 UVA y estarán sujetos al control del Banco Central.
Con el nuevo mecanismo, el Gobierno espera ampliar significativamente el financiamiento hipotecario y estima que unas 17.000 familias podrían beneficiarse, aunque el acceso efectivo dependerá de las condiciones que establezca cada banco, los ingresos de los solicitantes y la evolución de las UVA.
